【股市大盘】股票技术图表形态的测算

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【股市大盘】股票技术图表形态的测算

  【股市大盘】股票技术图表形态的测算

  如果你向朋友展示一张图表,并告诉他这看上去是个牛市,那么他立刻就会问:股市“你觉得会涨多少?”这是个下意识的反应,大盘只要你这么说,你的朋友就-定会这么问。

  这是个好问题。股价会涨多少呢?你不知道。事实上,没有人知道。有时候,你会很有把握地说:大盘“股市这只股票前期涨了这么多,以后可能回调到这个价位。”你可以根据基本趋势线、顶部趋势线的平行线或支撑位做出这类预测,并且10次里可以对七八次。

  预测牛市中的回调和熊市中的反弹,我们都可以借助上述规则取得不错的结果。但如果是预测和长线趋势方向一致的一波涨跌,股市结果可能就不那么乐观了。如果是一波涨势,那么股价可能会在突破上趋势线之后继续上涨,且涨幅等于突破前的涨幅。如果是一波跌势,那么股价可能会跌破下跌趋势线,并直跌下去。大盘(这也是我们设置保护性止损指令的原因之股市,在趋势突然反转时避免资金受损。)也正因如此,我们更倾向于用紧密跟进止损指令来获利了结,而不选某条趋势线、某个支撑位或某个确定的价位。当然,股价的涨势有时会停在这些价位附近,但我们也常常看到股价远超测算目标,此时没有人能确定股价最终会涨到哪儿。这是因为,这类涨势本身就毫无道理,常常是大众狂热地加人投机而造成的。

  熊市中的跌势也展现出上述特征,往往更为剧烈,大盘比如说熊市中的恐慌期。这类跌势不遵循任何规则,也无法预测底部最终会出现在哪个价位。

  但是,在特定的形态或情境下,股市我们能够对与长线趋势方向-致的涨跌幅度做出预测,常常是预测其最小幅度。这样-来,我们就有一个指引告诉我们潜在利润是否值得我们冒险。同时,测算目标也至少能为我们确定股价何时见顶提供一定的参照。

  比如说,对称三角形被决定性突破后,股大盘价的涨幅至少会达到三角形内第一-次回调的幅度。这是个保守的估计。事实上,股价可能涨得更高。三角形本身就预示着趋势的延续,且延续的幅度等于形态形成之前那波走势的幅度,因为如果趋势持续有效,那么股价会涨到趋势通道的上界线。趋势反转时,我们也将形态内第--次回调的幅度作为最小涨跌幅的参照物。如果是直角三角形,那么我们将长边(第一次回调形成)作为最小涨跌幅的参照物。

  对于箱体,我们将箱体的高度作为参照物,来预测形态被突破后的最小涨跌幅。头肩形态本身带有一.个很合适的测股市算标准。头部最高点到颈线的距离预示了股价跌破颈线后的跌幅。这是趋势通道的讨论范畴。最重要的是,这只代表了最小涨跌幅。有些头肩顶的测算结果不超过3~4点,但最终股价的跌幅却高达上百点。

  有时,形态被突破后会出现罕见的“垂直式”涨跌,且涨势或跌势最终停止前,还会出现某种整固形态。这种涨跌有一个明显的测算规则,并且该规则异常准确。旗形或三角旗形这类整固形态会出现在半途,即“旗杆中点”的位置。旗形出现前的这段涨势往往会在旗形结束后再次出现,且涨幅只会更大,不会更小。这波涨势出现后,很可能还会出现另一个整固形态和另一波涨势。经历了这两波涨势后,我们最好获利了结,大盘让其他人接手。如果你看的图表够多,时间跨度够长,你会发现很多这样的例子。当然,股市你也会发现一-此不完美的例子,还有-些失败的情形。因为追逐此类涨势利润丰厚,你很可能会抵不住诱感,想在股价急涨之后的整固形态买人。我们建议你最好在趋势完全明朗之后再这么做,比如说看到股价垂直式上涨,大盘且急涨股市之后出现了持续数日的整理形态,成交事寥。如果整理形态持续3周以上,那么你就应该卖出,因为这可能是个假象。

  无须多说,熊市中的跌势也可根据相同的规则进行交易。

  关于缺口的测算目标,对趋势有明显测算意义的缺口只有两类:逃逸缺口和持股市续缺口。在股价急涨急跌的过程中,此类缺口常常出现在中点附近。我们可以综合考虑两个或更多的此类缺口,同时结合成交量和整段涨跌的幅度来推测中点的位置以及最终的测算目标。

  其他形态的测算特征我们也已经描述了大盘,有时股价的发展会符合我们的预期。但最好的测算参考物其实是趋势线、支撑股市和阻力位以及成交量放大这一现象。